彼特菲的美國夢(Interactive Brokers創辦故事)

Interactive Brokers創辦人彼特菲(Thomas Peterffy)，起步點一點也不高，他在二戰後期的1944年，出生於布達佩斯某地下室，成長於蘇共統治的匈牙利，父親離家出走，由母親和祖父母養大，童年的彼特菲靠著賣走私糖果、執廢鐡、炒郵票過活，後來有機會申請短期簽証到德國，就抓緊機會移民美國，幸運地成功。

彼特菲在匈牙利修讀測量及高等數學，到達美國後，與一名因女色與酗酒被遂出教會的修道士同住，並一起擔任匈牙利移民的非官方保證人，後來因為人脈擴闊了，終於在工程公司找到設計平面圖的工作，學以致用。

1964年彼特菲購入電腦，但公司沒有人懂編程(Coding)，他自告奮勇學習，從自修英文說明書開始，最後寫出畢氏定理的演算法，幫助應用在測量，最後在六十年代末被同鄉招攬入華爾街。

彼特菲起初是編寫演算法，令交易員可快速比較各類資產的特性和價值，就如我們今日所用的彭博終端機，試想在五十年前已可以用Bloomberg，肯定是巨大優勢，後來更被知名炒家賈瑞奇(Henry Jarecki)網羅至Mocatta Group，發明華爾街最早的「黑盒」(Black Box)，完全以程式作出交易指令，所以Mocatta的交易員雖然仍在場上用電話及喊叫的方法落盤，背後的原理卻是根據黑盒。

其中一個革命性發現，是彼特菲苦思一年後，運用微分等式作出演算法，把買權賣權、行使價、到期日及利率等因素，全寫入一個演算法內，用來為期權定價。由於當時期權方興未艾，連回測(Back test)也做不到，膽粗粗的彼特菲和賈瑞奇，便決定落盤一試，結果是賺錢了。

當時的交易員完全不知道買賣盤怎樣來，只知道死跟，就會有近乎100%命中率，這是Algo接管人類交易的第一階段，利用電腦計算值搏率後，對人類下達行動指令。

一年後(1973年)，布萊克(Fischer Black)和休斯(Myron Scholes)發表知名的Black-Scholes Formula，成為現代期權定價的基石，但當年的交易員根本不會看學術雜誌，見到也不懂應用，世人根本不知有個匈牙利，比將來(1997年)的諾貝爾獎得主更早投入實戰，所以彼特菲的期權Algo，往後多年仍然為公司賺進大量金錢，也正式步入華爾街頂尖程式員之列。

原文: http://www.hunghuk.com/2014/11/03/%E5%BD%BC%E7%89%B9%E8%8F%B2%E7%9A%84%E7%BE%8E%E5%9C%8B%E5%A4%A2/